信用卡循环利息是指在持卡人未能在账单周期内全额还款时，对未还部分按日计收的利息。通常，这一利率为日万分之五，直至欠款还清为止。

即：当持卡人在免息期内未能还清全部账款，而选择了最低还款额或逾期还款时，剩余的欠款就会产生循环利息。这种利息通常是按照日利率万分之五计算，并且按月收取复利，直到持卡人还清全部欠款为止。此外，如果持卡人使用了信用卡的预借现金功能，也会产生循环利息，从取现当天起至清偿日止，同样按日利率万分之五计收利息，并按月计收复利。

免息期错过：信用卡通常提供20至50天的免息期，错过意味着开始计算利息。

最低还款或逾期：未达到最低还款额或逾期还款，会导致循环利息的产生。

预借现金功能：使用信用卡预借现金，通常不享受免息期，立即开始计算利息。

循环利息的计算公式为：日利率（万分之五）× 应记息的天数 × 本金及利息。这意味着，即使是小额欠款，也可能因为长时间的累积而变成高额负债。

以持卡人小张为例，其信用卡账单日为每月5日，还款日为25日。若4月5日账单显示欠款10000元，而小张仅在4月25日还款5000元，剩余5000元未还，则5月5日的账单将增加75元的循环利息（5000元 × 0.05% × 30天）。

避免逾期：逾期还款会导致高额罚息，并影响个人信用记录。

最低还款额：即使支付了最低还款额，剩余欠款仍会产生循环利息。

全额还款：每期账单全额还款，可避免利息产生。

协商较低利率：与银行协商，争取更低的信用卡利率。

转移至低利率卡：将高利率卡的债务转移到低利率卡，减少利息支出。

信用卡循环利息是持卡人在未能全额还款时产生的额外财务负担。了解其定义、影响因素和计算方法，采取合理的减免策略，对消费者来说至关重要。在信用卡使用的便捷背后，消费者应保持警觉，避免因忽视循环利息而造成的不必要经济损失。